Euro Yen Prognose (EUR/JPY) – Analyse & Perspektiven für den Yen Kurs

Der Wechselkurs zwischen Euro (EUR) und Japanischem Yen (JPY) ist eines der bedeutendsten Währungspaare im globalen Devisenhandel. Die Dynamik wird stark durch makroökonomische Faktoren, geldpolitische Entscheidungen und geopolitische Entwicklungen beeinflusst. Im November 2024 bewegt sich der Kurs um 161 JPY pro EUR, mit einem bärischen Marktsentiment. Dieser Artikel beleuchtet aktuelle Trends, liefert eine detaillierte Prognose und untersucht mögliche Szenarien bis 2030.

Der Yen (Währungskürzel JPY) ist die offizielle Währung in Japan. Er wurde 1871 in Japan nach dem Vorbild europäischer Währungen eingeführt./ Bilderquelle: Olivier Le Moal/ shutterstock.com

Aktueller Stand und historische Entwicklung

Der EUR/JPY-Wechselkurs hat in den letzten Jahren starke Schwankungen gezeigt, beeinflusst durch divergierende geldpolitische Ansätze der Europäischen Zentralbank (EZB) und der Bank of Japan (BoJ). Während der Kurs in den Jahren 2020–2023 tendenziell stieg, führten aktuelle Entwicklungen zu einer Seitwärtsbewegung mit bärischen Tendenzen:

• Jahreshoch 2024: 167 JPY/EUR (Februar)
• Jahrestief 2024: 159 JPY/EUR (Oktober)

Die langfristige Schwäche des Yen war primär auf die ultralockere Geldpolitik der BoJ zurückzuführen. Der Euro hingegen hatte durch die straffere Geldpolitik der EZB zeitweise an Attraktivität gewonnen.

Faktoren, die den EUR/JPY Wechselkurs beeinflussen

Geldpolitik

• Bank of Japan (BoJ):Im Jahr 2024 hob die BoJ ihren Leitzins erstmals seit Jahrzehnten auf 0,25 % an. Dies signalisiert eine schrittweise Abkehr von der extrem expansiven Politik. Ziel ist es, die Inflation, die in Japan weiterhin bei etwa 1 % liegt, näher an das 2 %-Ziel zu bringen.
• Europäische Zentralbank (EZB):
  Die EZB strebt angesichts sinkender Inflation in der Eurozone (aktuell 2,2 %) eine Zinssenkung an, um das Wirtschaftswachstum anzukurbeln. Diese divergierende Politik hat den Euro im Vergleich zum Yen geschwächt.

Wirtschaftswachstum

• Japan:
  Ein stagnierendes BIP-Wachstum (0,3 % im Jahr 2024) und strukturelle Probleme wie der demografische Wandel belasten den Yen.
  
• Eurozone:
  Das Wachstum bleibt schwach, aber stabil (0,5 % im Jahr 2024). Die hohe Energieabhängigkeit und geopolitische Unsicherheiten wirken negativ auf den Euro.

Geopolitische Einflüsse

• Ukraine-Krieg:
  Die Auswirkungen auf die Energiepreise und die wirtschaftliche Stabilität in Europa belasten den Euro.
• US-Wahlen 2024:
  Politische Unsicherheiten beeinflussen die globale Risikoaversion und könnten den Yen als sicheren Hafen stärken

Der EUR JPY könnte auf über 160,00 Pips sinken./ Bilderquelle: Sodel Vladyslav/ shutterstock.com

Technische Analyse für EUR/JPY

Die technische Analyse des EUR/JPY-Kurses zeigt, dass der aktuelle Kurs unter den gleitenden Durchschnitten der letzten 50 und 200 Tage liegt. Dies deutet auf ein anhaltend bärisches Sentiment hin, da diese Durchschnitte als wichtige Indikatoren für den mittelfristigen und langfristigen Trend gelten. Der Relative-Stärke-Index (RSI), ein Maß für die Überkauft- oder Überverkauft-Situation eines Marktes, liegt bei 36,34. Ein RSI-Wert unter 30 würde auf eine überverkaufte Marktlage hindeuten, sodass der derzeitige Wert knapp oberhalb dieser Schwelle auf einen weiterhin möglichen Abwärtsdruck hinweist. Die technischen Indikatoren bestätigen damit die vorherrschenden Bedenken hinsichtlich der Schwäche des Euro im Verhältnis zum Yen.

Kurzfristige Prognose bis Ende 2024

Bis Ende 2024 wird erwartet, dass der EUR/JPY-Kurs aufgrund der aktuellen wirtschaftlichen und politischen Entwicklungen weiter fällt. In einem wahrscheinlichen Szenario könnte der Kurs auf 155 bis 160 JPY pro EUR sinken. Sollte sich der Yen weiter als sicherer Hafen etablieren oder falls die japanische Wirtschaft durch politische oder fiskalische Maßnahmen gestützt wird, könnte der Kurs im Risikoszenario sogar auf 150 JPY pro EUR zurückgehen. Diese Entwicklung würde insbesondere eintreten, wenn die Europäische Zentralbank ihre expansive Geldpolitik ausweitet oder geopolitische Spannungen in Europa zunehmen.

Langfristige  EUR/JPY Prognose (2025–2030)

Die langfristige Entwicklung des EUR/JPY-Kurses wird von mehreren Faktoren beeinflusst, darunter das Wirtschaftswachstum in der Eurozone und Japan, die Inflation, sowie strukturelle Reformen und geopolitische Ereignisse. Drei mögliche Szenarien zeichnen sich für die kommenden Jahre ab:

1. Moderates Wachstum
   In einem Szenario moderaten Wachstums könnte der Japanische Yen gegenüber dem Euro stabil bleiben, während der Euro durch strukturelle Reformen in der Europäischen Union an Attraktivität gewinnt. Ein solcher Verlauf wäre denkbar, wenn die EU in den kommenden Jahren wirtschaftspolitische Fortschritte macht und gleichzeitig Japan seine stagnierende Wirtschaft allmählich stabilisiert. In diesem Fall könnte der Kurs langfristig bei 145 bis 155 JPY pro EUR liegen.
2. Schwaches Wachstum in Japan
   Sollte Japan weiterhin mit einer niedrigen Inflation, geringem Wachstum und strukturellen Problemen kämpfen, könnte der Yen im Vergleich zum Euro weiter abwerten. In einem solchen Szenario könnten wir eine Bandbreite von 160 bis 170 JPY pro EUR erreichen. Hierbei würde insbesondere die geldpolitische Divergenz zwischen der Europäischen Zentralbank und der Bank of Japan eine zentrale Rolle spielen.
3. Globale Krisen
   Ein drittes Szenario könnte eintreten, wenn globale Krisen, wie etwa geopolitische Konflikte oder wirtschaftliche Turbulenzen, die Nachfrage nach dem Yen als sicherem Hafen beflügeln. In einer solchen Lage könnte der Kurs auf 130 bis 140 JPY pro EUR sinken, da Investoren in unsicheren Zeiten vermehrt auf den Yen zurückgreifen, um ihr Portfolio abzusichern.

Diese Prognosen unterstreichen die Komplexität des EUR/JPY-Währungspaares und verdeutlichen die Notwendigkeit, sowohl fundamentale als auch technische Faktoren im Auge zu behalten. Grafiken oder tabellarische Darstellungen könnten die analysierten Szenarien weiter visualisieren, und ich kann auf Wunsch spezifische Diagramme erstellen. Möchten Sie eine Visualisierung der Prognosen?

Die globale Krise wirkte sich sowohl auf die europäischen Länder als auch auf Japan in gleicher Weise aus./ Bilderquelle: Westlight/ shutterstock.com

Japanischer Yen Kurs Prognose bis 2030

Die Währungspaare EUR/JPY stehen weiterhin im Fokus von Anlegern, da sowohl die wirtschaftliche Entwicklung in der Eurozone als auch Japans fiskal- und geldpolitische Entscheidungen maßgeblich den Wechselkurs beeinflussen. Basierend auf aktuellen Marktanalysen und langfristigen Prognosen zeichnet sich ein Szenario moderater bis signifikanter Schwankungen ab, die eng mit den globalen wirtschaftlichen Entwicklungen und geopolitischen Einflüssen verbunden sind.

Jetzt zum Testsieger Trive!64% der Kleinanlegerkonten verlieren Geld beim CFD-Handel mit Trive Financial Services Malta Ltd.

Kurzfristige Strategien für Forex-Trader

Im kurzfristigen Handel mit EUR/JPY bieten sich zwei wesentliche Ansätze, um von der hohen Volatilität des Währungspaares zu profitieren:

• Hedging:
  Eine der bewährtesten Methoden zur Absicherung gegen die oft hohen Schwankungen von EUR/JPY ist das Hedging. Trader nutzen hierfür derivative Instrumente wie Optionen oder Futures, um Verluste durch plötzliche Wechselkursbewegungen zu minimieren. Dies ist besonders wichtig, wenn unerwartete makroökonomische Ereignisse eintreten oder politische Unsicherheiten auftreten. Beispielsweise können Unternehmen mit bilateralen Handelsbeziehungen zwischen der Eurozone und Japan von dieser Strategie profitieren, um ihre Exponierung gegenüber Währungsschwankungen zu begrenzen.
• Day-Trading:
  Für aktive Trader ist das Day-Trading eine attraktive Strategie, die auf kurzfristigen Kursbewegungen basiert. Der Einsatz technischer Indikatoren wie gleitender Durchschnitte, RSI oder Bollinger-Bänder ermöglicht präzise Einstiegs- und Ausstiegspunkte. Besonders in volatilen Phasen, etwa nach geldpolitischen Entscheidungen der EZB oder BoJ, können Day-Trader von plötzlichen Kursbewegungen profitieren.

Das Währungspaar EUR/ JPY ist bei Tradern sehr beliebt./ Bilderquelle: PBXStudio/ shutterstock.com

Langfristige Strategien für den Handel mit EUR/JPY

Für Anleger mit einem längeren Zeithorizont bieten sich folgende Ansätze:

• Carry-Trades:
  Der Carry-Trade ist eine klassische Strategie, die auf der Zinsdifferenz zwischen zwei Währungen basiert. Wenn die Europäische Zentralbank die Zinsen weiter senkt und die Bank of Japan ihre geldpolitische Straffung fortsetzt, könnten Anleger von der relativen Zinsdifferenz profitieren, indem sie den Yen mit höheren Zinsen halten und den Euro mit niedrigeren Zinsen verkaufen. Diese Strategie ist besonders effektiv in Phasen relativer Marktstabilität und bietet Anlegern die Möglichkeit, über längere Zeiträume von Zinserträgen zu profitieren.
• Fundamentalanalyse:
  Langfristige Investoren stützen sich häufig auf eine gründliche Fundamentalanalyse. Hierbei werden makroökonomische Daten wie das Bruttoinlandsprodukt, Inflationsraten, Handelsbilanzen und geldpolitische Entscheidungen betrachtet. Die Beobachtung langfristiger Trends in beiden Wirtschaftsräumen kann Investoren dabei helfen, fundierte Entscheidungen zu treffen. Beispielsweise könnte ein nachhaltiger wirtschaftlicher Aufschwung in der Eurozone den Euro gegenüber dem Yen stärken und eine langfristige Aufwärtsbewegung begünstigen.

Mit diesen Strategien können sich Trader flexibel an die Marktbedingungen anpassen. Kurzfristige Taktiken eignen sich besonders in volatilen Phasen, während langfristige Strategien eine fundierte Analyse und Geduld erfordern. Beide Ansätze erfordern jedoch eine sorgfältige Marktbeobachtung und gegebenenfalls den Einsatz von Risikomanagement-Tools, um Verluste zu minimieren.

EUR/JPY Fazit

EUR/JPY ist eine der dynamischsten Forex-Paarungen und bietet Chancen sowohl für kurzfristige als auch langfristige Trader. Der Yen bleibt aufgrund seiner Rolle als sicherer Hafen und Japans expansiver Geldpolitik ein zentraler Faktor.

Trotzdem wird der EUR/JPY-Wechselkurs wird weiterhin von globalen wirtschaftlichen, politischen und finanziellen Entwicklungen beeinflusst. Kurzfristig könnten bärische Tendenzen dominieren, während langfristige Aussichten von strukturellen Reformen und geopolitischen Entwicklungen abhängen. Trader sollten auf die Zentralbankpolitik, globale Unsicherheiten und technische Indikatoren achten.

 Der EUR JPY  Kurs wird von bärischen Tendenzen dominiert/ Bilderquelle: autsawin uttisin/ shutterstock.com

Brokerwahl für den EUR/JPY-Handel

Die Wahl eines geeigneten Brokers ist entscheidend für einen erfolgreichen Forex-Handel mit EUR/JPY. Achten Sie dabei auf folgende Kriterien:

• Regulierung: Wählen Sie einen regulierten Broker (z. B. durch BaFin, FCA oder CySEC) für maximale Sicherheit.
• Gebühren: Niedrige Spreads und transparente Kostenstrukturen sind besonders wichtig.
  Plattformen: MetaTrader 4/5 oder cTrader bieten exzellente Tools für Analysen und automatisierten Handel.
• Hebel und Risikomanagement: Flexible Hebel und Funktionen wie Stop-Loss erleichtern die Kontrolle über Risiken.
• Support: Guter Kundensupport und Lernmaterialien sind vorteilhaft, vor allem für Einsteiger.

Empfehlenswerte Anbieter zeichnen sich durch durch Zuverlässigkeit und wettbewerbsfähige Konditionen aus. Erkunden sie unseren Forex Broker Vergleich, um den besten Broker für Ihre Strategie zu finden.

• shutterstock.com